رتال للتطوير السعودية تستحوذ على 47.5% من أجدان العقارية
استحوذت شركة رتال للتطوير العمراني السعودية على حصة تبلغ 47.5% من شركة أجدان للتطوير العقاري، في صفقة تمت عبر مبادلة أسهم مع شركة الفوزان القابضة، وبقيمة إجمالية تقارب 882 مليون ريال.
وأوضحت الشركة، وفق إفصاح منشور على موقع سوق الأسهم السعودية “تداول”، أن الصفقة تضمنت تقييم شركة أجدان بالكامل عند نحو 1.86 مليار ريال، بينما تم تحديد تقييم رتال لأغراض الصفقة عند 8.015 مليار ريال، اعتمادًا على متوسط السعر المرجح لسهمها خلال آخر 90 يومًا، والذي بلغ 16.03 ريال للسهم.
وعقب الإعلان، ارتفع سهم رتال بنحو 3.9% خلال تداولات اليوم في السوق الرئيسية.
توسع فوري في المشاريع متعددة الاستخدامات
وقال عبدالله البريكان، الرئيس التنفيذي لمجموعة رتال، إن الصفقة تستهدف تعزيز حضور الشركة في قطاع المشاريع العقارية متعددة الاستخدامات،
مشيرًا إلى أن الاستحواذ يمنح رتال فرصة فورية للعمل ضمن محفظة قائمة ومتنوعة من المشاريع، بما يقلل من المخاطر التشغيلية.
وأضاف أن شركة أجدان تمتلك مصادر دخل متعددة تشمل مبيعات العقارات على الخارطة، ورسوم التطوير، والوساطة، وإدارة المرافق، وهو ما يدعم تحقيق تدفقات نقدية مستقرة على المدى المتوسط ويفتح المجال لنمو مستدام.
كيان عقاري أكبر وحصة سوقية أعلى
من جانبه، أكد عمار الغول، الرئيس التنفيذي للقطاع المالي في رتال، أن اندماج خبرات الشركتين سيخلق كيانًا عقاريًا متكاملًا وضخمًا، متوقعًا أن ترفع الصفقة حصة رتال إلى أكثر من 10% من سوق التطوير العقاري في المملكة.
وأشار إلى أن الشركة تتطلع للمشاركة في مشاريع حكومية ومشروعات تابعة لصندوق الاستثمارات العامة، إضافة إلى تحقيق وفورات كبيرة من التآزر بين الشركتين.
وكانت رتال للتطوير قد سجلت نموًا في أرباحها بنسبة 48% خلال الربع الثالث من العام الماضي لتصل إلى 65.7 مليون ريال، مدفوعة بارتفاع معدلات الإنجاز في المشاريع الجاري تنفيذها.
إصدار أسهم جديدة لصالح الفوزان
وبموجب الاتفاق، تعتزم رتال إصدار أسهم جديدة لصالح شركة الفوزان القابضة، بمعدل مبادلة يبلغ 3.8596 سهم في رتال مقابل كل سهم واحد في أجدان، وهو ما سيرفع رأسمال رتال بنسبة 11% ليصل إلى 555 مليون ريال.
ومن المتوقع أن تنخفض حصة المساهمين الحاليين في رتال – باستثناء الفوزان – من 47% إلى 42.4% بعد إتمام الصفقة.
وأوضح البريكان أن تنفيذ الاستحواذ عبر زيادة رأس المال سيعزز المركز المالي للشركة ويوسع قاعدة حقوق الملكية، بما يسهم في تحسين مستويات الرافعة المالية ويمنح رتال مرونة أكبر للحصول على تمويل إضافي مستقبلاً لتنفيذ مشاريع جديدة.
كما أشار إلى أن الشركة ستستفيد من التدفقات النقدية المتوقعة من مبيعات العقارات وتوزيعات الأرباح وإيرادات إدارة المرافق.
الصفقة تنتظر الموافقات التنظيمية
وتخضع الصفقة لعدد من الشروط المسبقة، في مقدمتها الحصول على الموافقات التنظيمية اللازمة من الجهات المختصة.
يذكر أن رتال كانت قد أدرجت أسهمها في السوق الرئيسية السعودية عام 2022 بقيمة سوقية بلغت نحو 4.8 مليار ريال، بينما تقترب قيمتها السوقية حاليًا من 6 مليارات ريال وفق آخر إغلاق للسهم.
